Crédit immobilier : hausse du coût du crédit.

Les taux des crédits à l'habitat repartent à la hausse et gagnent 0,07% en décembre pour afficher une moyenne de 3,93%.

Pas de cadeau pour les emprunteurs en ce début d'année 2012. Selon l'Observatoire CSA/Crédit Logement qui dresse de mois en mois le tableau des taux proposés par les banques françaises, le coût du crédit immobilier s'est renchéri de 0,65% entre novembre 2010 et juin 2011. Après un léger fléchissement en octobre et une courte période de stabilisation, les taux se redressent et semblent s'engager sur cette voie pour entamer 2012.

Pour faciliter l'accès au crédit, les banques avaient choisi d'accorder des durées d'emprunt plus longues. La forte inflation des prix de l'immobilier doublée d'une remontée brutale des taux de crédit avaient rongé la solvabilité des ménages qui n'avaient d'autre alternative que d'opter pour un crédit de plus longue durée. On était alors en début d'année 2011. L'été et sa problématique de crise changent la donne : les banques ne veulent plus prendre de risques et ne font preuve d'aucune souplesse envers les emprunteurs les moins solides. En clair, on ne prête plus qu'aux riches, ceux qui peuvent se permettre d'afficher un apport personnel honorable et d'emprunter sur des durées plus courtes. Chiffres à l'appui : la durée moyenne des prêts s'est raccourcie pour retrouver son niveau de l'été 2010 (17 ans et 4 mois), les banques n'octroient plus de prêts sur 30 ans et deviennent très frileuses sur 25 ans, la montant de l'apport personnel a sensiblement progressé (+11,8% en 2011 contre +6,1% en 2010). Avec de telles données, l'indicateur de solvabilité de la demande de crédit immobilier est plutôt élevé, preuve non pas que le marché se porte bien, mais que les emprunteurs ont le profil idéal pour frapper à la porte des banques.

Pour certains observateurs dont le courtier en prêts immobiliers Cafpi, la montée des taux n'est pas dramatique

elle reste d'ailleurs plutôt contenue sur les durées courtes entre 7 et 20 ans. Une progression continue des taux en 2012 pourrait entrainer un recul des prix des biens immobiliers. On note d'ores et déjà que la flambée des prix de 2010 a été plus ou moins étouffée en 2011 avec une hausse estimée à +6% (moyenne nationale de +9% en 2010). Les acteurs du marché y vont déjà de leurs pronostics pour 2012 : si certains anticipent une stagnation des prix, d'autres prévoient une chute entre 5% et 9% avec un repli des ventes de l'ordre de 8%. Il reste 12 mois pour confirmer ce que les pythies de l'immobilier nous annoncent : tout dépendra de l'évolution de la crise de la dette et de la confiance des marchés financiers.